第一篇：建筑企业财务风险问题探讨
摘要:
改革开放后，我国建筑行业发展迅速，建筑行业的快速发展带动了建筑企业的快速发展。建筑企业在我国基础设施建设与城市化进程发展中扮演着至关重要的角色，对推动我国基础设施进一步完善具有重要意义。本文围绕着建筑企业，对造成建筑企业财务管理出现风险问题的原因，财务风险控制有效策略进行了深入探讨。
关键词:
建筑企业；财务风险；问题；原因；控制；策略
由于多种原因，我国经济下行压力在逐渐增大，许多在建项目数逐渐减少，资金流越来越困难，给建筑企业生存发展构成了一定威胁，增加了建筑企业财务风险发生概率。为应对这一状况，谋求长足发展，建筑企业必须找出财务风险问题产生原因，并采取有效控制策略来加强财务管理。
一、建筑企业财务风险问题产生原因
由于建筑企业财务管理涉及内容诸多，且贯穿在整个工程项目建设始终，周期长，受影响因素多，一旦建筑企业在财务管理方面出现缺陷和不足，就有可能导致其自身面临财务风险问题。根据对大量建筑企业发生的财务风险问题统计分析发现，造成建筑企业出现财务风险问题的原因主要有风险控制体系不够完善，财务控制有所欠缺，财务管理人员与工作人员整体素质有待提高，财务监管不到位，缺乏足够有效性等。风险控制体系在建筑企业财务管理中发挥着直接性作用，由于大多数建筑企业现行风险控制体系都不够完整完善，难以对财务控制起到良好的规范作用，使得财务风险问题时有发生。
二、加强建筑企业财务风险控制的具体策略
(一)合同签约风险控制
在建筑企业接受工程项目时，会与建设方签订相应的合同，这份合同不仅是对双方要求的一个明确，同时也是对双方行为的一个约束和对双方利益的一个保护。建筑企业要想避免由对方违约而给自身财务造成损失，就需要加强对合同签约风险的严格控制。具体可以从几个方面来进行：对合同内容全面了解，确保合同所提要求在自身可接受范围内，并且所有要求都是在双方达成一致的条件下提出的；确保合同具有法律效应，受法律保护，对建设方履约行为进行全面监督；不能过于重视项目收益而签约一些不合理的合同，这类合同包括投标程序不合理或环保设计不科学，项目资金供应不及时不足额，工程项目没有受到相关政府部门的审批或审批程序不完整的合同，不合法、不受法律保护的合同，有失公平的合同，未经部门审查的合同和工程预算造价不足成本价的合同。避免签约这样的合同，同时加强对合同签约的管理与控制，相信可以有效减少合同签约风险的发生。
(二)资金投放与回收风险控制
建筑企业在获取业主报酬之前需要进行一定的资金投入，这属于投资活动的一种，因而建筑企业的财务情况具有不确定性。若企业投资决策人员作出的决策主观性较强、缺乏严谨性，缺少对市场的准确预测与分析，缺少对各种可能风险因素的考虑，没有对投资方案可行性进行检验，就会增大资金投入风险发生的可能性。同样，若建筑企业不催收应收账款，导致挂账数量增多，还会加大资金回收风险的发生概率。为加强对资金方面风险的管控，建筑企业需要本着科学严谨的态度，在充分做好市场调查和相关预测分析工作条件下进行投资决策，并采用科学的方式对投资方案是否切实可行进行检验，确保做出的投资决策行之有效。在资金回收环节，建筑企业需要加快应收账款回收进程，减少挂账数目。
(三)竣工结算风险控制
竣工结算是建筑企业按照合同规定的内容在完成全部施工并交付使用后向业主进行工程价款结算的过程，在建筑企业财务管理中是非常重要的一个环节。然而，许多建筑企业都面临着工程价款拖欠问题，业主们以资金不足等各种理由不及时向建筑企业支付相应的报酬，导致建筑企业资金周转困难，员工薪金无法按时发放，从而导致建筑企业遭受竣工结算风险。在财务风险控制工作中，建筑企业应将竣工结算风险视为重点控制对象之一，在施工完成后及时办理工程竣工验收，并编制项目竣工结算报表，在合同规定的时间内办理竣工结算送审。对于因业主方面原因而导致的工程变更给建筑企业带来的经济损失，建筑企业需要及时办理现场签证，以便向业主追加项目工程竣工结算，确保自身利益没有遭受损失，财务风险得到有效控制。此外，建筑企业在加快应收账款回收的同时，还应做好索赔准备，以避免资金占用或资源损失严重，提高资金流动性。
三、结束语
建筑企业财务管理内容诸多，包括资金投放与回收，工程项目成本预算、成本核算，竣工结算，合同签约等，这意味着引发建筑企业出现财务风险问题的原因也是多方面的，而只有将每一方面原因严格控制起来，建筑企业财务风险问题才能得到切实有效的规避与控制。因此建筑企业需要不断加强财务风险控制能力，在各种风险中站稳脚步。
作者：李杰凯 单位：中国水利水电第七工程局有限公司
参考文献：
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第二篇：企业负债融资财务风险
摘要:
负债融资，在企业融资的中扮演着重要的角色，关系到企业的生存与发展。正确的运用负债融资可以帮助企业盈利，同时促进企业发展。因此，如何最合理的运用负债融资也成为企业非常关心的问题之一。首先，介绍了负债融资，对其研究现状进行阐述。然后，介绍负债融资的形式及成因。最后，给出解决负债融资务风险的对策。关键词:负债融资财务风险建议
一、引言
融资是现代企业通过各种渠道进行筹集资金的一种行为。企业主要融资渠道分为两种；一种为负债融资，另一种为股权融资。伴随着我国市场化进程的进一步加快，在企业筹集资金过程中，负债融资扮演着尤为关键的角色。负债融资是指企业通过向债权人借入资金，两者成为一种委托关系，从而进行融资的方式。其通常的形式表现为：向银行借款、发行债券、商业信用和融资租赁等。当债权人把钱借给企业时，通常是有一定风险的，这种风险即为负债融资过程中存在的财务风险。这种财务风险不是不可避免的。通过具体分析风险的成因，可以快速有效地帮助企业做出合理的判断，防止财务风险的发生。
二、负债融资理论综述
国外一些学者认为，通过负债融资会使企业有更好的发展。首先，通过负债融资帮助企业取得了所需的资金。再者，MichaelC.Jenson指出，当公司募集资金过多的来源于股东时，股东和债权人之间就会出现利益冲突，股东们便会为了维护自己的利益而破坏债权人的利益，同时也减损公司的利益。并且使用负债融资，也不会过多分散股东手中的控制权。因此，负债融资，可以适当的减少股东的权利的同时维护债权人的利益，推动企业发展。与负债融资产生的正面效应来比，一些国外学者认为负债融资则起到负面作用。S.Titman认为，负面融资使得企业负债比例增加，筹资风险随之增加，并且债权人可能要求支付较高的利息费用，从而企业存在较大的财务风险。除了上述两种观点，还有一些学者认为负债融资对企业发展的影响不是很大。与此同时，负债融资带来的不确定性风险如同一把双刃剑也成为学者热议的焦点。汪辉认为，通过负债融资，企业可以缴纳较少的所得税费用，达到抵税的目的。而且，企业通过向银行贷款或者向公众发行债券方式筹集资金更加快捷，成本更低。海信集团是通过负债融资使企业规模扩大非常成功的案例。海信集团在大规模使用负债融资经营筹集资金的同时可以有效地控制资产负债率保持较低水平，成功的规避了财务风险，使公司利益最大化。但另外一些学者认为，负债融资带来的负面影响远远超出其优势。邱鹏冰在债务融资对房地产公司的影响分析中得出结论：负债融资对我国房地产行业为负面影响。某些房地产公司的负债比例过大，过多资金来源由短期负债和长期负债提供，导致企业资金周转出现危机，濒临破产。负债融资需要企业用较多的资金来偿付债权人的利息，因此，企业可能将没有多余的资金进行投资或者开发新产品，这样会使企业难以长期持续的发展下去。
三、负债融资形式及成因
(一)负债融资形式
目前，大多数企业通过举债和发行股票来筹集资金。在通过负债融资的过程中，就需要考虑负债结构，查看负债融资占融资总额的比例是否恰当，融资方式是否合理，融资途径是否安全等因素。如果企业过多的运用举债进行融资，就很可能给企业带来一定的财务风险，损害公司利益。负债融资的主要形式有以下种：向银行贷款、企业发行债券和利用商业信用筹集资金。银行贷款，是企业普遍使用的融资方式。这种方式筹资速度很快，需要支付的利息率也相对较低。但由于银行需要对不确定性的风险承担责任，所以，当但企业向银行借款时，银行会对企业的规模大小，信誉等级和经营状况等方面做出评估，判断是否可以贷款给该企业。这对于小型企业来说，限制性条件较多。因此这种方式对上市公司或者大型企业比较适用。相比银行借款，企业发行债券就没有那么多限制。企业可以公开的在市场上发行债券，公众通过这种方式把资金借给企业。但这种融资方式的速度不会太快。当负债融资来源仅为银行借款和利用商业信用，并没有利用发行债券进行融资。这样会使企业负债融资结构单一，不利于资源配置。这是由于发行债券的成本较高，限制条件较多，并且筹资速度慢所引起的。同时，企业流动负债比例高，非流动负债占负债总额的比例一直下降，这样会引起企业依赖流动负债，引起负债结构的不稳定，带来财务风险。在发行债券进行融资的交易中，如果债权人要求较高的利息，企业的现金流会受到一定程度的影响，使企业遭遇财务风险，阻碍公司的发展。但如果股东把债权人的钱肆意的进行毫无目的的投资就会直接损害债权人的利益。假设投资失败，就会引发财务危机，很可能面临破产的局面。
(二)负债融资成因
1、客观原因
由于我国仍处于社会主义发展的初级阶段，市场经济体制并不完善，法律法规不太健全和市场不够公开透明等方面就会影响企业进行负债融资，导致一定的财务风险。有些法规的制定存在一定的不足。我国《企业所得税条例》中指出，企业经营生产过程中产生的负债所需支付的利息费用，在以后缴纳所得税费用中可以进行抵扣。然而，一些企业为了少缴纳所得税费用而过度举债融资，从而企业需要大量资金给债权人支付利息，影响资金流动，引发财务风险。
2、主观原因
首先，有些企业在资金和内部管理上存在很大的漏洞。管理权与控制权没有真正的分离。股东们有较大的权利，可以肆意的使用债权人的资金投资他们认为收益高的项目，但这种投资可能存在较高的不确定性风险，伤害债权人的利益，甚至导致企业资不抵债。海信集团是在负债融资管理中成功的例子。企业利用零库存的管理方式，使存货周转率提高，避免了负债融资的负面影响。然后，还有一些企业为了极力扩张，过度负债，使企业偿债能力降低，形成了一定不给扭转的财务风险。
四、负债融资财务风险的建议
(一)优化负债融资结构，运用多样化的融资方式
企业应该优化负债结构，不能过多的负债集中在短期负债，应该适当调整长期负债比例。同时，企业应该设置适当的的总体负债水平，不能过度负债，防止由于负债融资而引发的财务不稳定。企业除向银行借款、利用商业信用以外，也应该使用发行债券、租赁和混合融资等多样化的方式进行筹资。在我国，由于限制条件较多，融资门槛高，发行债券方式进行融资的比较少。政府应该增加融资渠道，多鼓励企业运用多样化的融资方式，减少负债融资引起的财务风险。不要肆意加大企业负债负担。
(二)企业加强资金管理和内部控制
企业应该加强资金管理，对资金流向的各个环节进行监督控制，防止企业把资金过度用于举债融资和股权融资，导致企业经营活动现金流无法偿还债务。在经营决策融资时，制定有关的决策机制，协助该公司科学正确决策。法律法规只是起到监督控制的辅助作用，企业必须分析自身存在的问题，内部完善管理制度，必须经营管理权与股东控制权相分离，防止股东为了自身利益去投资高风险的项目。与此同时，企业应该加强产品研发支出，这样有利于企业可持续发展。
五、结束语
综上所述，本文主要讨论了负债融资存在的财务风险并一些建议来解决。根据我国的现状，企业负债融资还有很大的探索空间。由于其处于不成熟的阶段，所以企业需要根据政治经济环境结合自身的情况，合理的进行负债融资，对其存在的财务风险进行合理的规避。当企业管理制度、内控机制等方面完善时，可以减少企业管理者通过负债融资滥用权力，给企业带来财务风险。当负债结构合理，企业资金偿债能力、盈利能力和发展能力就会变强，使其持续稳定的发展下去。
作者：赵清 单位：河南大学商学院
参考文献:
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第三篇：资矿业企业财务风险及防范
摘要:
自国家实施“走出去”发展战略以来，中国矿业企业海外投资的规模和速度发展迅速，拥有丰富的铜矿资源的赞比亚吸引了不少矿业企业赴赞投资，本文依据在赞中资矿业企业内外部财务环境，结合矿业企业的特点，分析企业所面临的财务风险，提出财务风险控制的可行性建议。
关键词:
财务风险；防范控制
在“走出去”战略的号召和资本全球化的背景下，中资矿业企业借助赞比亚私有化改革进入赞比亚。经历铜价的高歌猛进之后，全球铜产能逐渐供过于求，铜价持续疲软，人工成本、融资成本、电力成本持续上涨加之赞比亚税收政策不稳定和汇率的波动，给整个赞比亚铜矿企业的发展面临着巨大的风险与挑战。本文通过对在赞中资矿业企业内外部财务环境的分析，财务风险的分析，提出建设性的财务风险控制措施。有利于中资矿业企业全面、经济、有效的防范风险，稳定企业的生产经营活动。风险是来源于人们对事物认识的不确定性。国外学者将风险定义为客观的不确定性与危险的可能性。财务风险是企业在生产经营中所面临的风险中最为常见，狭义的观点认为财务风险是在不同资本结构下，企业偿还借款本息能力的风险，没有负债就没有财务风险。广义的观点认为财务风险是在企业整个财务管理活动中，各种不确定因素的影响下，企业实际收益与其预期收益产生负偏差的不确定性。国内学者对财务风险的研究起始于上世纪80年代末。1994年，向德伟博士在对财务风险成因进行研究分析之后认为“财务风险是一种微观的风险，是企业经营风险的集中体现”，“企业财务风险，按照财务风险活动的内容来划分，包括筹资风险、投资风险、资金回收风险和受益分配风险四项”，为企业财务风险理论向更深一层推进奠定了基础。财务管理活动是一种受内外部经济环境影响的微观经济活动。由于企业所处的内外部经济环境的不断的变化中，财务管理活动在某种程度的不确定状态下进行的，从财务角度上讲，这些不确定状态所带来的各种风险最终在财务中反映出来，使得企业财务管理呈现出可变性或不稳定性，带来财务风险。
一、在赞中资矿企财务风险影响因素
(一)外部影响因素
政治和法律因素是指制约和影响企业的政治因素和法律法规。赞比亚地处南部非洲，政局比较稳定，政府也一直鼓励外商投资，然而在政策推行上没有保持很好的连续性和稳定性。2013年赞比亚政府曾实行外汇管制，由于各方压力及经济下行，一年后外汇管制取消。2014年前任总统萨塔的不幸病逝，新总统上台几经修订资源税和所得税制度，在赞矿业企业在铜价低行和人工成本居高不下的情况下，给矿企的生产经营无疑是雪上加霜。而即将在2016年8月举行总统换届选举，新政党上台后，现有的财税政策会否继续推行，不得而知，势必会增加企业财务风险。经济因素是指企业生存和发展的社会经济状况和国家的经济政策。矿业企业对宏观经济的波动反应较为敏感，受全球经济和中国经济增长放缓以及美元的坚挺，大宗商品价格持续低迷导致营收减少，加之赞比亚税收制度的波动导致税负增加，矿企的资金流收紧，使之处于较高的财务风险之中。社会文化因素是指企业所处的社会结构、信仰和价值观、风俗和习惯、行为规范、文化传统、生活方式和人口规模等因素的形成和变动。由于中赞两国文化差异、劳动观念、语言的沟通障碍以及价值观的不同等因素给在赞矿企的生产经营管理带来一定程度的困难。如2006年7月和2011年10月谦比希铜矿的两次大罢工，使得生产经营一度停摆，而这一罢工的影响，最终也会反应在财务状况之中。技术因素是指企业所处的环境中的科技要素及该要素直接相关的各种社会现象的集合。先进的生产技术势必带来更高的生产效率、更低的生产成本和更强的竞争力，同时也会导致人工成本的节约。2013年KCM（孔卡拉）铜矿宣布技术更新改造并裁员冗余的8000人计划，由于裁员未妥善安置，该计划最终在政府的干预下搁浅，这一有效改善财务风险状况的举措也落空。
(二)内部影响因素
资本结构：由于矿业企业投资额度大、回收周期长、风险高等特点，且资产占用资金比率高，导致矿企资本结构不合理，债务资本的比例过高，加重矿企的债务负担，削弱矿企的偿债能力，加大矿业的财务风险，而降低了矿企的竞争力。有的矿企在长期资本不足的情况下，借用短期借款购置长期资产，当矿企盈利能力不足以提供足够的资金偿还贷款时，矿企势必陷入财务困境，增大债务违约风险。库存结构：由于采矿业属于高耗能产业和资源密集型产业，在赞矿企的原材料、设备的备品备件很大一部分都是从中国和海外采购海运过来。由于采购周期长，为保证生产经营活动的正常运营，矿企的库存占用资金明显高于国内矿企，存货周转率较低，导致流动资金无法及时周转，有时甚至需要额外借款补充流动资金，导致财务风险普遍偏高。原材料成本：企业通过生产经营活动取得的收入，在补偿成本费用、缴纳税费、提取公积金之后向投资者进行利润分配。矿企所需要的原材料主要有萃取剂、絮凝剂、钢球、硫酸、溶剂油、柴油等以及电力成本。电力成本是矿企最重要的原材料成本之一。赞比亚电力由赞比亚能源公司（ZESCO）一家提供，由于近年来降雨量下降，赞比亚电力紧缺，ZESCO又连年调高电价，使得电力成本不断上升，最终将会引起财务风险的提高。
二、在赞矿企财务风险特点
在赞企业的财务风险，由于所处环境的特殊性，表现形式、性质和程度的不同，本文将财务风险依据风险来源分类如下：
(一)筹资风险
筹资风险是指企业在筹资决策和执行决策中出现失误，而导致企业丧失偿债能力的可能。在赞矿企具有投资额度大、回收周期长的特点，仅靠投资者本身资金实力难以支撑矿山投资，一般都会借助债务筹资来获得足够的资金。管理者在进行筹资时，由于筹资成本和风险观念淡薄，而导致筹资方式不当，筹资成本较高，无形中又增加的财务风险。
(二)投资风险
投资风险是指项目投资产生的实际收益与预期结果之间可能存在偏差，而使投资者遭受损失的可能性。在赞投资新项目或并购，或因缺乏充分的调查研究，广泛的征求意见和科学决策，而导致项目投资收益与预期、并购的实际价值与预期价值产生偏差，导致企业出现财务困境和危机。
(三)资金运营风险
资金运营风险是指在资金运营管理过程中，资金不能满足采购、生产、销售等环节的要求或协调不当，给企业财务状况和经营成果带来负面影响，造成经济损失的可能性。与企业经营活动资金密切相关的是日常生产所需的营运资金，因此资金运营风险主要体现在现金风险、应收账款风险、存货风险。
(四)汇率风险
汇率风险是指企业持有或运用外币，因汇率的变动而遭受损失的可能性。由于赞比亚外汇储备主要依赖铜产品出口，铜价持续低迷导致因铜产品出口外汇收入减少，使得克瓦查（赞比亚货币）处于持续贬值中。特别是2015年克瓦查兑美元汇率从6.39贬值至10.98，虽然持续的贬值会降低矿企的人工成本，但更多的当地供应商会选择美元计价，而增加其他材料的成本。若克瓦查持续恶意贬值，而导致当地雇员要求人工成本按美元计价的可能，加之代表雇员的工会每年要求涨薪，矿企的人工成本势必年年攀升，最终会使财务风险增加，出现经营困难。另一方面，彭博数据显示，截止2014年12月赞比亚政府欠矿业企业逾6亿美元应退未退增值税款，而仅2015年赞比亚矿企因克瓦查贬值导致的汇兑损失近3亿美元。
(五)税务风险
税务风险主要包括两方面：一是指企业纳税行为不符合税收相关法律法规的规定，应纳税而未纳税、少纳税，从而面临补税、罚款、加收滞纳金以及损害企业声誉等风险；另一方面是企业适用税法不当，没有充分的使用有关的优惠政策，而多缴纳税款。在赞中资矿企除因中赞两国税收制度不同、文化差异而导致中资矿企容易产生上述税务风险外，由于税务局税务审计人员税务知识和审计能力参差不齐，在对矿企两年一次税务检查时，不恰当的调整纳税事项，也使矿企处于一定的税务风险之中。
三、在赞矿企财务风险控制措施
(一)完善企业法人治理结构
企业应当明确董事会、监事会（如有）、高级管理人员的职责权限、任职条件、议事规则和工作程序，确保决策、执行和监督相互分离，形成制衡，建立现代企业法人治理结构。重大决策、重大事项、重要人事任免及大额资金支付业务按规定的权限和程序实行集体决策审批或联签制度。科学合理的设置内部职能机构，明确各机构的职责权限，职权和岗位分工时应当满足不相容职务相分离的要求，严格执行授权审批制度。
(二)完善资本结构，提高资金的使用效率
矿业企业资产负债率越高，财务杠杆发挥的作用越大，企业面临的财务风险也越高。同时赞比亚对资本投资有资本弱化规定（当有息借款超出权益总额3倍时，超出部分的利息费用不允许税前抵扣）。矿企应该采取以银行贷款为主的多渠道融资模式，灵活运用债转股、优先股、认股权证、可转债等融资手段，合理安排资本与债务的比例，寻求最佳资本结构，减少或消除资本弱化带来的影响，降低财务风险。
(三)建立并完善内部控制制度，加强内部审计控制
建立并完善内部控制制度，实行全面预算管理和绩效考评制度，组织各项生产经营活动和投融资活动，加强对资金收付业务的控制，调节收付平衡，防范支付风险。合理设置内部审计部门或相关职能机构或聘请外部审计机构，明确其职责权限，对内部控制进行有效的监督检查或评估，对发现的内部风险控制缺陷，应分析其产生的原因和性质，提出整改方案，采取适当的形式向董事会、监事会（如有）、经理层报告。
(四)加强与雇员、税务局和政府部门沟通，承担必要的社会责任
提高中方管理人员的英文表达能力和业务能力，深入了解赞比亚当地文化风俗，尊重地方习俗，加强与雇员的交流，有利于中赞方员工达成一致的价值观或价值观相互认同。认真学习企业经营业务涉及的财税法律法规，加深对地方财税法律法规的了解，同时也可聘请有资质的税务顾问机构，如遇到难以解决的税务问题，与税务顾问机构共同商讨解决方案。加强与税务局和政府部门的沟通，及时了解政策法律法规的最新动向，提前预测对企业经营活动和财务状况的影响，并采取必要的措施规避或减少对企业的影响。承担必要的社会责任可提高政府和社会对企业的认可度，树立良好的形象，有利于企业稳定的生产经营。
作者：汪学华 单位：中色卢安夏铜业有限公司
参考文献:
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[2]向德伟.论财务风险[J].会计研究，1994(4)
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第四篇：矿业企业负债经营与财务风险控制
摘要：
近几年，我国矿业经济发展前景不容乐观.由于产能过剩，人员超标等原因，皖北一些矿业企业开始实行减产、人员分流等措施以缓解经济压力.为了更好地达到资源整合、优劣互补等目的，矿业企业通过负债经营方式来扩大资金规模，增强企业间的竞争能力，降低被淘汰的风险.本文以皖北矿业企业为研究对象，分析负债经营方式产生财务风险的原因以及弊端，并针对性提出一些建设性意见，以期能够使矿业企业者做出高效的经济决策.
关键词：
负债经营；财务风险；风险控制
1引言
目前，在市场经济快速转型的大环境下，矿业企业庞大的资金需求仅仅靠自身的内部资本是不足以满足条件的.因此，为了扩大资金规模，我国许多矿业企业通过负债经营等方式来增强在市场中的竞争力.邱道欣（2013）提出，企业若想尽可能获得更多的利润，负债经营是一种有效的经营方式，它对于企业的生存与发展有着重要意义.然而，负债经营犹如一把双刃剑，具有双面性，在合理决策的情况下，财务杠杆利益即负债经营带来的额外收益便会出现，否则企业便会遭受一定的损失即面临财务风险.王建萍（2012）指出，企业经营过程中一旦产生了财务风险，就只能依靠举借新债或变现资产的方式来降低风险.因此加强对矿业企业负债经营和风险产生原因的分析，并探究出有效控制财务风险的策略成为矿业企业日常经营发展中的一项重要内容.同时也对我国矿业企业的发展具有重大的意义.
2矿业企业负债经营的相关理论
2.1负债经营概念及特征
负债经营是指企业通过银行借款、商业信用和发行债券等方式向外界筹集资金，在利用企业内部资金的基础上结合从外界借入的资金来达到扩大生产经营规模，补充企业运营所需资金的一种筹资经营方式.矿业企业负债经营的特征主要有：借入资金后便要承担按期偿付债务的义务，一般来说矿业企业资金的使用周期较长；负债经营具有双重性质，在决策合理的情况下会给企业带来额外收益，促进企业发展，否则会给企业带来财务压力，使企业发展受阻.
2.2矿业企业负债经营自身的优势
2.2.1缓解资金压力.因为在当前的激烈的市场环境下，很多矿业企业在经营过程中都免不了会面临资金短缺的问题.然而所有者权益只是企业的一种内部资源，并具有永久性和相对稳定性的特性.矿业企业为了满足开采、建造等可持续发展的需求，仅仅靠内部资源的利用是不能满足自身发展壮大的需求的.在这种情况下，企业采用负债经营方式就是一种优先的选择，这种筹资方式能够迅速缓解企业当前资金短缺的压力.
2.2.2企业可以在通货膨胀情况下间接获得额外收益.当企业借入外界资金后，其在会计上的处理都以借入资金的账面价值作为核算标准来入账.即使在通货膨胀情况下，作为债务人的企业仍以当初资金在借入时资金所登记入账的价值偿还债权人.然而在实际上，由于通货膨胀的原因，货币已经出现了贬值的现象，从而债务人实际应偿还的资金价值比借入资金的价值低.因此，在通货膨胀情况下，债权人在无形中遭受了损.相反，则借入款项的企业获得了收益，且当通货膨胀越严重时，企业获得的潜在收益就越多.这时候企业使用外部借入资金比使用企业内部自有资金更加有利于企业的发展，可以使企业间接获得额外收益.
2.2.3节约经营成本.企业借入外界资金的利息费用支出由于按照现行会计制度有关规定可以直接计入"财务费用"账户，不仅降低了税前利润金额大小，也起到节约企业所得税的作用.企业所节约的这部分所得税费用为企业获得的额外收益，也叫做潜在收益，从而发挥了财务杠杆正效应.
3矿业企业负债经营财务风险的现状
负债经营财务风险，指企业借入债务资本后，因使用该资本对企业资金带来的增值效果是未知的，甚至可能给企业带来损失，而使企业财务压力加重，并最终导致企业濒临破产的风险.具体来说主要表现在降低矿业企业的净资产收益率；降低矿业企业再融资能力；增加矿业企业无力偿付债务的难度.
3.1风险成因
3.1.1日常经营管理方式.当前，国内大部分矿业企业采用负债经营方式，他们的日常经营收入是其进行还本付息所需要资金的有利保障.在这种情况下，如果矿业企业的经营管理方式不合理就会降低矿业企业日常收入，进而影响用于偿付本金的资金供给，这不仅会降低企业信用形象，而且还增加了再筹资的风险.
3.1.2投资决策.如果矿业企业投资决策不当的话不但会导致企业无法获得利益，还会使其连投入的资金成本也无法收回.如果日常资金供给出现问题，会使企业陷入无法提供足够资金来还本付息的财务危机.也就是说，投资决策直接影响矿业企业的获利能力，矿业企业的获利能力越强，就越有能力偿付借款本金和利息，反之，则很难偿付借款本息，使企业面临财务风险.
3.1.3市场经济整体发展情况.市场经济的发展是瞬息万变的.在经济繁荣时期，市场供需量大，矿业企业的效益上升，有充足的资金来偿付本息，财务风险较低;相反，在经济萧条时，市场疲软，企业可能面临亏损和资不抵债的境况甚至会陷入破产危机.因此，在经济衰退时，矿业企业将面临较大的财务风险.
3.2风险弊端
3.2.1导致矿业企业面临违约风险.矿业企业向债权人借入资金后，必然就承担着到期偿还债务本金和利息的责任.但如果矿业企业处在整体经营状况和财务状况恶化或者负债比率大幅度提升的情况下，企业的偿债能力就会降低.因而企业就会很可能无法按照合同规定的期限支付本金、利息，还要承担违约责任，面临无力偿还债务的风险，进而影响企业的整体信誉形象.并且，如果当企业处于通货膨胀经济环境中时，企业进行贷款的利率便会提升，从而加大了企业利息费用的支出金额，利息费用支出的增加降低了企业的当期利润，对企业的盈利造成一定影响.
3.2.2财务杠杆效应对净资产收益率的影响.收益与风险是并存的.当资本利润率比同期债务利率高时，企业采用负债经营方式进行经营对其是有利的，能够有效地提高净资产收益率，是财务杠杆正效应的体现；相反的话，负债经营方式则会对投资者产生不利影响，会降低净资产收益率.
3.2.3负债经营增加矿业企业再筹资风险.企业债务到期时，如果企业整体经营状况和财务状况逐渐变差时，企业便会很可能无法按期偿还到期债务，这在一定程度上影响了企业的整体信用形象，使企业举借新债的难度大大增加，同时限制了企业经营资金的使用，并对企业的盈利能力产生不利影响，增加了企业再筹资风险.
4负债经营财务风险的控制策略
矿业企业采用负债经营这种经营方式时，在加强财务风险意识、确立合理的资本结构和负债结构以及降低负债成本方面要加以重视，从而将风险降到最低.首先，应当加强财务风险意识.矿业企业在进行经营时，不能只为了追求利润而不顾后果的大量举债，要在对自身偿还能力和经营所需资金数量上进行合理估计之后再决定举债的金额.过度负债不仅使得企业背负沉重的债务负担，还会使企业面临无法按时偿付债务而导致信誉缺失甚至会使企业濒临破产的境地.因此企业在采用这种经营方式的情况下风险意识的加强是不可缺少的.其次，确立合理的资本结构.资产负债率是反映企业长期偿债能力的一项重要指标，该指标是负债总额与资产总额的比值.资产负债率在我国一般认为50%比较合适，而在国际上通常认为60%比较合适.如果企业的指标远远高于50%或者60%的话，说明企业存在较大的长期偿债风险，相反，则反映出企业并没有充分发挥财务杠杆效应，其发展趋于保守.以上两种情况均对企业日常经营发展不利，因此矿业企业在进行负债经营时，应谨慎选择负债的规模.再次，优化负债结构.矿业企业短期负债和长期负债的比例要根据当前流动资产的规模来确定.企业的销售利润即使在不断增加，但是用于偿还短期负债的流动资产过少.将会导致企业存在很大的短期偿债风险，还会使企业陷入资金周转困难的境地.进而也会影响企业经营资金供给，不利于企业的日常经营.因此，矿业企业负债经营过程中，应当合理安排短期负债与长期负债的规模，优化负债结构，使这两种负债方式形成合理配比.最后，降低负债成本.矿业企业在进行负债经营时，大量的短期负债的借入与长期负债相比节约了资金筹措成本.为了减少负债成本，企业可以在合理地风险范围内借入更多利率较低的短期借款，以减少财务风险.出于降低负债成本的目的，企业还要考虑货币的汇率.企业在进行负债经营时免不了要借入外币，通过浮动汇率与固定汇率的灵活使用同样也可以达到降低负债成本的目标.
5结语
综上，矿业企业在进行负债经营时，对所要筹措的资金进行科学合理地决策，不仅是企业经营管理的一项重要内容，也是对于企业的长久发展具有深远的意义.因此应当增加对财务风险认识，并掌握负债经营财务风险的控制策略，从而将风险控制在合理范围，充分发挥财务杠杆的效应.这对于提高矿业企业经济效益和增强经济实力具有重要意义.
作者：高文 姚健睿 单位：宿州学院经济管理学院
参考文献：
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〔4〕宋国志.对企业负债经营风险控制的探究[J].中国外资，2013（13）.
第五篇：保险企业财务风险管理
［摘要］
保险公司是经营风险的公司，其所面临的风险管理问题，特别是公司财务风险的识别、防范以及控制必然成为其管理的核心。从对A公司财务风险管理评价情况看，A公司风险管理体系逐步完善，财务内部控制体系合理有效，财务风险预警机制健全，资本结构合理且偿付能力稳定，需要注重的是投资风险的识别及防范与控制。A公司财务风险管理对我国保险企业来说，应构建全面风险管理体系，加强财务内部控制，建立健全财务风险预警体系，从优化资本结构的战略高度来规划再融资行为，积极提高保险资金的使用效率。
［关键词］
保险企业;财务风险管理;A公司
对保险企业而言，通过财务分析可以感知风险、分析风险。因此，保险公司应利用财务分析加强财务风险管理，对其财务风险进行有效的管理和规避。［1］
1A公司财务风险管理实践
一般保险公司的财务活动可分为筹资活动、投资活动、经营活动等，这些财务活动从不同角度反映了公司在日常经营中的支付能力、盈利能力及运营状况。基于财务分析视角，本文从筹资风险管理、投资风险管理、运营风险管理三个方面分析A公司财务风险管理情况。
1.1筹资风险管理
对于保险公司来说，资金的主要来源是资本金以及保险费收入。在保险公司的资金来源中，负债所占的比重较大，其筹资风险主要来源于保险费收入带来的债务。基于财务分析视角，保险公司的筹资风险可以从公司的偿债能力方面来衡量。具体的评估指标主要有:资产负债率及偿付能力充足率。2015年A公司的资产负债率较前几年有所降低，说明其债务负担有所减轻，长期偿债风险减小。高负债率通常会给公司造成较大的财务风险，A公司适当削减了债务资本比率，优化了公司的财务结构。偿付能力方面主要是分析其偿付能力充足率。2015年A保险公司偿付能力充足率为205.1%，相比前几年有较大幅度的提高，原因在于2015年A公司进行了权益融资，进一步补充了资本金及营运资金，使集团的偿债风险有所减小。
1.2投资风险管理
投资风险是投资效果偏离收益目标的可能性。结合财务分析，公司的投资风险可以用盈利能力来衡量，衡量指标主要有:总投资收益率、净投资收益率、总资产报酬率。2015年，A公司的总投资收益率为5%，与上年持平，但净投资收益率有所增加。2014年和2015年的收益水平较2013年有大幅度的提升，但收益的提升往往伴随着风险的加大。A公司近两年在投资方面获得了较大收益，说明它在投资方面承受的风险也较大。
1.3运营风险管理
保险公司作为一个经营“风险”的公司，现金流量在其日常营运中的重要性不言而喻。对于A公司这个企业来说，更要有足够的现金流作为保证，因此，基于公司现金流量表的分析可以对公司的运营风险作出较好的识别。主要衡量指标为:资产的经营现金流量回报率、经营现金净流量与净利润的比率、经营现金净流量对负债比率。2015年A公司资产的经营现金流量回报率较2014年有较大幅度的下降，说明A公司集团资金的经营收现水平有所下降，其资产综合管理水平降低。同时，2015年A公司经营现金净流量与净利润的比率较2014年也有所降低，说明公司盈利质量降低，利润的实现程度低。另外，A公司2015年经营现金流量对负债比率也有所降低，说明公司短期偿债风险有所增加。总的来说，2015年A公司集团受业务发展的影响，本期经营活动产生的现金流减少，短期运营风险有所增加。
2A公司财务风险管理评价
据上述分析可知，A公司财务风险管理水平较好，在公司规模不断扩大的同时逐步加强了财务风险管理，取得了一些成效。
2.1风险管理体系逐步完善
A公司成立二十多年来，一直将风险管理视为经营管理活动和业务活动的核心内容之一，逐步建立起与业务特点相结合的全面风险管理体系。根据上文的分析，可以看出A公司的资产负债率一直较高，超出理论的合理水平，但是最近几年A公司的发展势头强劲，说明A公司注重风险管理与发展并举。而先进全面的风险管理机制为公司持续稳健发展提供了保障，为公司战略有效实施奠定了坚实的基础。除此之外，公司的董事、监事、高级管理人员对公司财务风险管理理念的关注和认知始终保持明确清晰，并通过自身的影响力将其渗透到公司的各个层面，有效做到上传下达，为全面风险管理体系的建设和完善起到了激励和领导作用。
2.2财务内部控制体系合理有效
A公司注重财务内部控制体系的建设，并以公司的风险管理体系为基础，以现代化的风险监控系统为辅助，将财务内部控制理念渗透到员工的日常经营活动中，从而基本建立了合理有效的财务内控体系，使得A公司内控管理中心各部门形成目标统一、高效配合的合作模式，同时，也有效促进了风险管控三道防线之间的联动与运作，减少或规避了公司的财务风险损失。另外，在A公司的财务内部控制体系的推动下，A公司的财务风险管理文化进一步加强，尤其是对于地方子公司，更是加强了对各个环节的控制，提高了员工的应对风险的素质。
2.3财务风险预警机制健全
在逐步完善的财务风险管理体系的指导下，A公司建立了较为健全的财务风险预警机制，即以公司财务信息化为基础，利用财务指标度量其财务状况偏离预警线的强弱程度并发出财务警戒信号。在健全的财务预警机制的指导下，A公司以公司的财务报表、经营计划以及其他相关的财务资料为依据，选择重点检测财务指标并确定财务危机警戒标准，并采用比例分析法、数学模型法等对财务指标进行综合分析及预测，监测财务状况的变化及可能发生的财务危机，并及时警示有关负责人员，分析和报告本公司发生财务危机的原因，对公司财务运行存在的潜在问题，提出有效的防范措施。［2］健全的财务风险预警机制帮助A公司有效规避了潜在的财务风险，保障了其经营活动的健康发展。
2.4资本结构合理，偿付能力稳定
A公司在业务迅速发展的现阶段，在不断调整业务结构的同时也在不断调整资本结构，从而做到了有效合理配置资源并保持偿付能力稳定。在当前激烈竞争的市场经济环境下，保险公司生存的空间更为狭窄，此时充足的偿付能力首当其冲地成为其生存和发展的必要保障。［3］因此，充足的偿付能力是保险公司自身所要追求的目标与方向之一。另外，A公司在再融资的同时注重了资本结构的优化，保持了偿付能力的稳定性，从而促使其实现公司价值的最大化。
2.5注重投资风险的识别、防范和控制
保险公司的投资风险主要存在于保险资金的运用过程中，正确的投资决策是投资风险管理的关键所在，而合适的投资决策准则是重中之重。基于此，A公司首先确定了保险资金投资决策准则。然后结合资金的来源、运用特点，按照负债类型要和相应类型的资产相匹配的原则来制定投资方向、选择投资工具、确定投资比例，以此减少业务开展的盲目性，增加了投资的安全性。［4］另外，通过恰当的投资组合，利用投资资产的多样化，分散了非系统风险，并且保证了投资的多元化，同时提高了随时满足短期债务以及应对解决突发事件的能力，加强了对投资的事前、事中、事后控制。
3A公司财务风险管理对我国保险企业的启示
A公司形成了较为完善的财务风险管理组织体系，我国其他保险企业可以从以下方面进行借鉴。
3.1构建全面的风险管理体系
构建全面的风险管理体系可以促进保险公司稳定经营和持续发展。通过制定全面风险管理战略、营造风险管理的文化氛围和建立全面风险管理流程，能进一步优化风险管理体系。
3.1.1制定全面风险管理战略
制定全面风险管理战略是构建全面风险管理体系的第一步。风险管理战略包括风险管理的风险偏好设置与目标定位。风险偏好设置决定了公司在风险决策中的行为特征。而全面风险管理目标定位并不在于完全规避风险，而在于与风险共存，特别是作为保险公司，承担一定的风险是其存在的前提。
3.1.2营造风险管理的文化氛围，实施全面风险管理
公司文化是公司持续发展的人文力量，全面风险管理体系离不开风险管理的文化氛围。先进的风险管理文化对于风险管理体系作用的发挥能起到事半功倍的效果，反之，滞后的风险管理文化则会呈倍数缩小风险管理体系的作用。营造风险管理的文化氛围，才能不断提高公司全面风险管理的水平。在此基础上重视公司文化的评估结果，巩固和发扬公司文化的建设成果，并针对评估过程中发现的问题，确定影响公司文化建设的不利因素，分析其更深层次的影响因素，及时?取相应措施加以应对。
3.1.3建立全面风险管理流程
全面的风险管理流程主要包括风险的识别、防范和控制。首先，风险识别是风险管理的基础。只有正确判别出自身所面临的风险，人们才能够更加主动地采取适当有效的方法对风险进行防范和控制。其次，风险防范则是采取预先防范措施，得以减小损失发生的可能性以及损失程度。全面的风险管理流程离不开风险控制，即采取各种措施减小风险事件发生的可能性或者减少风险事件发生时带来的损失。
3.2加强财务内部控制
保持合理充足的现金流不仅需要健全的财务风险预警体系，更需要健全的财务内部控制。
3.2.1财务内部控制是保险公司生存与发展的基石
财务内部控制是强化保险公司财务管理的重要组成部分，保险公司的筹资、投资、营运活动都离不开财务内部控制。在复杂多变的市场条件下，保险公司处于风险旋涡中，更需要合理的组织、安排和控制好资金的流动与安全，因此需要一套系统的财务控制体系。财务内部控制作为强化管理的一种手段，必然在经营管理中得到体现和发展，从而使得保险公司在激烈的市场竞争中以生存求发展，以效益为本，更好地防范风险。
3.2.2加强财务内部控制有利于提升财务风险管控能力
作为保险公司生存和发展的基石，财务内部控制为财务管理提供组织保证、体系保证、方法保证以及质量保证，从而有效降低保险公司财务风险。同时，保险公司应当根据其保险业务流程以及财务内部控制的需要，建立合理、有效的财务组织架构，科学设置公司内设机构、分支机构以及岗位职责，明确各岗位的责任分工，建立安全实用、能够覆盖所有业务环节的信息系统，尽可能使各项业务活动自动化、流程化、信息化，减少或消除人为干预和操作的失误，为财务内部控制提供技术保障和有效的系统支持。财务内部控制制度是公司内部控制制度的有机组成部分，财务内控制度的完善能够有效提高公司财务管理能力，提升财务风险管控能力，进而促进保险公司的持续健康发展，推动公司竞争力和经济效益的显著提升。
3.3建立健全财务风险预警体系
合理的现金流是一个公司生存和发展的基础，而健全的财务风险预警体系更有利于公司及早识别保险公司的资金流风险，从而降低公司的营运风险。作为保险公司可以从两个方面来建立健全财务风险预警体系。
3.3.1正确选择财务预警指标
在财务预警体系选择的关键问题上，保险公司对于财务预警指标应从定性和定量两个方面考虑。一方面，定性指标可以直接反映公司生产经营的变化，主要受经济环境、本行业特征、国内外市场状况、公司经营方式以及管理水平等方面的影响，是影响公司稳定发展不可忽视的因素;另一方面，定量指标主要反映的是公司的财务状况及其发展状况，其中包括公司的偿债能力、资产运营能力、获利能力以及发展潜力等方面。［5］因此，保险公司在指标选取时需要综合考虑各指标之间的相互关联性，特别应注意的是定量指标与定性指标之间的相互补充，以便使其更好地反映公司财务状况。
3.3.2加强公司信息化管理
建立财务预警体系主要在于它的及时性，因此大量准确及时的信息为财务预警体系的有效运行提供了基础，所以公司应不断加强信息化管理。通过建立财务风险预警的计算机辅助管理体系，配备专业人员进行信息的收集和处理，以此确保公司财务信息的准确性和有效性，从而实现公司财务风险管理智能化，提高公司财务风险预警的科学性，并为公司财务预警体系的构建提供技术支持。
3.4从优化资本结构的战略高度来规划再融资行为
在中国保险市场快速发展的阶段，基于实现金融综合化经营的战略需要，在满足保险资金投资股权、上市公司再融资规范的前提下，保险公司更应从优化资本结构的战略高度提前规划公司的再融资行为。［6］
3.4.1确定最优资本结构
作为经营风险的金融机构，保险公司存在其特殊性质。一方面，保险公司是负债经营;另一方面，保险公司的股权资本有自身的获利要求。此类特殊性使得保险公司的资本结构受到了监管机构和股东利益最大化要求的双重限制。［7］因此保险公司需要根据自身实际确定最优的资本结构，使其既能够维持保险公司的财务稳定性、满足监管要求的偿付能力，同时又能够实现股东的利益最大化。
3.4.2合理选择再融资方式
我国上市保险公司在选择再融资方式时所考虑的主要是融资额大小、门槛高低以及融资的难易程度等因素，因此股权融资成为我国上市保险公司再融资的首选。虽然股权融资对改善股权结构确实具有一定的作用，但是单一的股权融资并没有考虑到公司在资本结构方面的差异，不符合财务管理理论关于最优资本结构的融资原则。再融资对公司的持续发展有着极大的推动力，因此，我国保险公司应合理选择再融资方式，从优化资本结构的战略高度来规划再融资行为，有效提高公司偿付能力、优化资本结构，从而实施有效的风险管理。
3.5积极提高保险资金的使用效率
保险公司投资风险的控制工作中，比较常见的控制策略包括对建立合理的投资比例、拓宽资金运用渠道这两个方面。
3.5.1建立合理的投资比例
在现阶段的条件下，保险公司应引入合理的投资比例，以一定的风险水平为前提条件，从而实现投资回报率的最大化。［8］保险公司自身属于经营风险的公司，组合模式下的投资对保险公司的财务风险进行抵消、对冲处理能够有助于整个收益水平的均衡发展，从而实现收益要素与财务风险要素的均衡。因此，建立合理的投资比例有利于保险公司降低自身投资风险，从而降低财务风险。
3.5.2拓宽资金运用渠道
目前我国保险资金仍主要运用在银行存款、债券等领域，资金的增值主要通过国债利息收入以及银行存款利率为途径来实现，抵押贷款、股票投资比重仍较小。因此，面临我国现阶段的市场经济条件，保险公司应该扩大投资渠道，在现行政策允许的投资条件下，合理分配国债、抵押贷款以及股票投资等的投资比例，提高资金的使用效率。保险公司财务风险管理是一个连续的动态过程。我国的保险公司在经历了市场化改革之后，呈现出巨大的发展潜力。面对不断发展成熟的保险市场，我国保险公司更应注重财务风险的识别、防范、控制，不断提高抗风险能力。A公司的财务风险管理有一定优势，我国其他保险公司可借鉴A公司的实践，从财务分析的视角入手，构建风险管理体系，进一步提高公司财务风险的管理能力，以促进我国保险行业的进一步发展和繁荣。
作者：郝帅 单位：北京第二外国语学院
参考文献:
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［8］李昕潼.我国保险公司证券投资风险研究［J］．中国外资，2014(2):230－231.
第六篇：中小企业财务风险分析和控制
【摘要】
财务风险主要是指在企业生产经营的各个财务活动的环节中，因为企业对外借债等一些无法控制和预料的因素使企业的财务状况变得不确定，增加了存在损失的可能。中小企业对我国国民经济的发展起到一定的推动作用。因此它们的发展理应受到关注和扶持，财务风险在中小企业的生产经营中是随时存在的，对于财务风险的认识，识别和防范控制等是中小企业长足发展的关键所在。
【关键词】
财务风险；中小企业；风险识别；风险预警
一、财务风险的概述
我国中小企业的发展在我国的国民经济发展中起到了很重要的推动作用。一说起企业发展，我们自然而然就会想到财务风险问题。财务风险存在于整个市场经济当中，是国际经济一体化的产物，它存在于企业整个的生产经营环节过程中对企业的盈利产生了很大的影响。企业应该在熟知财务风险的成因和特征之外更要掌握相当数量的控制管理风险的方法。虽不能将财务风险完全消除，但是可以将其降到最低限度，尽量提高企业的生产经营效益。
二、中小企业财务风险管理的现状分析
（一）财务风险产生的原因
1.国家政策变化。中小企业的生产经营、市场环境和融资形式等都有可能受到国家经济或金融政策的变化的影响。一些国家政策如提高存款准备金率使中小企业成本费用上升,无力偿还贷款本息的财务风险。
2.金融市场不完善。企业生产经营中使用的资金可以用自己的也可以对外借款。中小企业资金有限很难信用度低而且我国的金融市场还不完善，中小企业很难满足贷款条件，商业银行不愿意借钱给中小企业，使其生产经营履步维艰。
3.内部财务控制不合理。企业内部财务控制不合理使中小企业缺乏隔离金融风险的防火墙。许多中小企业管理者十分不重视内部控制，认为有没有无所谓。因此，一定要重视内部控制，切实进行监督和防范，首先把规章制度，确立起来，各个部门共同遵守和监督，领导要带头以身作则，员工紧随其后，公司上上下下拧成一股绳，共同创造企业的辉煌。
4.企业内部财务关系混乱。企业内部的财务关系混乱，没有建立很好的资金的管理制度，没有很好地划分出等级。在资金使用的过程中经常出现越级和自作主张的现象。这样造成了很多资金的浪费，达不到提高资金使用率的效果。这些在中小企业中应该引起重视加以杜绝。
（二）中小企业财务风险的现状及表现
我国中小企业的财务风险有许多值得探讨的现状。具体来说主要体现在以下几方面。
1.筹资方面。筹资方面主要是资金短缺。中小企业由于规模小，信用度低很难在一些金融机构借到资金想用的资金。我国国家的金融政策也对中小企业不利，不能很好地对中小企业进行帮助。但是资金是企业日常生产经营所必须的东西，因此中小企业面临的筹资问题是一个普遍存在的问题。中小企业应该加强自己的企业实力，在有限的范围内把业务做强做精，在有了一定的社会地位信用以后，就可以理直气壮地去跟银行贷款，再进一步扩大规模，如此往复，就是一个良性循环的过程。
2.企业投资决策缺乏科学性。企业投资决策缺乏科学性主要是缺乏投资分析。中小企业的管理者大多是个体，并不是特别正规化的组织，因此在进行决策方面就会出现主观化或犯经验主义的错误。决策缺乏可行性分析和研究。此外一部分中小企业为了提高市场的竞争力，技术改造加快，提高产品开发和更新的速度，这些投资项目虽然多但是缺乏科学严密的市场调查和科学分析，无法对产品的发展前景进行很好地预测，加之企业本身技术实力不够，投资没有获利反而加重了企业的债务负担，以至于使其濒临破产。
3.企业资金回收策略不当。企业资金回收策略不当是管理手段落后。存货适当巧妙的进行管理对于企业来说同样十分重要。存货可以说是一个企业的血液，没有了存货企业就无法生存。但是对于存货的管理是一个十分重要的问题。存货如果不能很好地进行销售，造成大量积压，就会使企业承担积压存货这一方面的成本损失。
（三）财务风险对中小企业的影响
财务风险对中小企业的有着很重要的影响，主要体现在影响企业负债经营履和制约企业投资效益增长两个大的方面，其中每一方面又有具体的细节需要注意。下面这一节就详细介绍一下财务风险对中小企业的影响。
1.影响企业负债经营效率。负债经营是企业筹集资金的重要方法和手段，是企业在面对当今激烈的市场竞争所走的必经之路，企业通过负债机制承担经营风险，可以在市场竞争中获得经济效益和自身的长足发展。企业在生产经营过程中，不能一味的相信无债一身轻的陈旧观念，要利用好财务杠杆，实现企业的利润最大化。
2.制约企业投资效益的增长。投资活动至企业生产经营中的重要环节，分为对外投资和接受投资，在健康良好的生产经营环境下，每一个环节都可以为企业带来利润，使企业的资本增加，有利于企业生产经营。一旦有了财务风险，就会制约企业投资效益的增长，财务风险越大，外部环境对企业的影响越大，接受投资这个方面就会受到很大影响，以至于无法接受投资从而减少资本。
三、中小企业财务风险存在问题的原因
（一）对财务风险控制认识和建立中存在的问题
企业的财务风险方面的管理有多样性和复杂性两个特点，这就要求企业一定要建立并且完善针对风险实施的有效及时的管理。真正使企业实现财务风险管理规范以及保证它的正常运行，要求企业在一定程度上实现组织化运作。所以，中小企业应该加强企业的内部控制制度，保证财务风险预警机制的实施。
1.财务风险认识中存在的问题。企业没有把财务风险中存在的问题做到十分慎重地重视，在日常的生产经营中出现了问题，仅仅是凭借经验主义去判断和理解。解决一个问题需要花好长时间。如若把这个问题归类到财务风险的范围内，或许就可以收到意想不到的效果。许多问题弄明白了，归了类就特别容易解决。
2.财务风险控制建立存在的问题。
（1）企业产权和个人财产界限不清。在中小企业中，存在的很普遍的现象就是经营权和所有权不分离，这与大中型企业有着本质上的差别。有些情况下公司紧急用钱，经营者就会哪自己家里的钱去填补这些空档，或者在家庭出现资金短缺的情况下挪用公司欠款。家庭和企业之间的财产相互占用。严重影响了内部监控制度和会计核算。
（2）会计人员素质低下。大中型企业对会计人员的聘用都是经过严格的筛选和审核，对其专业素质有很高的要求。而中小企业却恰恰相反，对会计人员的聘用经常任人唯亲，平时也不注意会计人员专业素质的训练和提高。
（二）财务风险控制实施和监督中存在的问题
1.财务风险控制实施中存在的问题。
（1）缺乏良好的内控环境。很多中小企业特别是民营企业大多属于家族企业，这些企业很多情况下管理观念过于陈旧，跟不上时代的步伐，在人员的选用上都是选择自己的亲属，不能做到人尽其才，只看重对企业的忠诚。这使企业真正需要的人才得不到重用。
（2）缺乏综合的系统支持。很多中小企业在生产经营中存在各职能部门各自为政的局面，对于一个决策的产生和执行以及实施不能很好地进行合作和沟通，部门之间缺乏相应的交流。这就使企业生产经营风险增加，同时也不利于财务风险控制的实施。
2.对财务风险控制监督存在的问题。
（1）内部监督力度不强。一些中小企业在很长一段时间内缺乏对内部财务的保全和风险防范控制。在检查执行上存在责任不明确，对于检查出来的违规行为和人员不敢处理。企业的事后检查只是走个形式，重点不明确，没有很好地发挥内部监督应有的作用。
（2）内部监督没有权威，缺乏独立。在很多中小企业中，内部的监督部门几乎就是个摆设，监督的人员没有发表意见的权利，所有问题都是经营者决定，并且管理决策层面的人没有很好地法律法规意识，没有严格遵守规章制度。
四、企业财务风险的识别与评价
企业财务风险的识别与评价方法对企业来说有着非常重要的作用，掌握一定的方法，运用到实际中，对财务风险做到心中有数，有的放矢，使企业获得长足的发展。
（一）企业财务风险的识别方法
财务风险的识别方法有财务报表识别法和德尔菲法。
1.财务报表识别法。财务报表识别法和德尔菲法都是企业识别财务风险的重要方法。财务报表识别法是通过分析财务报表里边的各项指标，通过相应的数据说明一定的问题，比较理性和直观。通过对指标数据的比较和分析得出财务状况的好坏。再进一步采取相应的措施对问题进行解决。
2.德尔菲法。德尔菲法是财务报表识别方法的一种。其具体内容是在对一个问题进行研究探讨时，各位进行探讨的专家相互之间不联系也不交流。只是针对问卷进行一次次的填写，最后得出正确答案。在其过程中，每个人都可以发表自己的意见，只与调查人员发生联系，相互之间不交流，这样做比较公平公正和客观，避免出现问题的正确答案被一人诱导的局面。
（二）企业财务风险的一般评价方法
1.单变量模型判定法。单变量模型法是财务风险评价方法的一种，它是采用一个单一的变量对财务风险进行评价。通过公式的计算得出相关的数据从而进一步总结出相应的结论，发现问题并进行解决。但是企业的生产经营情况是复杂多变的，同样的财务风险问题在不同的时间段都有不同的表现。
2.综合评价法。单变量模型判定法和多变量模型判定法都是在不断改进和完善的，后来人们又发现了综合评价法，之前在单变量模型判定法和多变量模型判定法计算出来的结果都是在一定的范围内，不能体现一些具体的数值，而综合评价法就克服了这个缺点。
五、中小企业财务风险的控制与防范措施
外部宏观的经济环境和企业自身这两个因素使我国中小企业在财务管理方面存在问题。为了更好地把问题解决，政府要出台相应的政策适应市场之外，企业本身同样要积极配合，采取一些和政策相适应的措施。最重要的是企业自身应该全面做好企业的财务风险防范。
（一）建立健全内部控制制度
中小企业经营者应转变观念，认识到在企业的生产经营活动中，对于资金的管理运用和控制对于每个环节都特别重要。努力提高资金的使用效率把资金用的恰到好处。控制好预留现金，提前预测好资金收回和支付的时间，将资金进行合理地分配，同时也要加强财产的控制。
（二）加强资金管理
企业的日常生产生活离不开资金的管理和使用，资金管理良好与否直接关系到企业能否良好进行运转。企业应该做到合理使用调度资金和加强应收账款的管理工作。
（三）建立财务风险预警系统
财务风险预警系统对于中小企业来说特别重要，我们不但要建立长期的风险预警系统还要建立短期的风险预警系统。从眼前和长远的角度同时考虑和把握，进行双保险的监督，对于发现的问题，不管是长期还是短期，都必须要采取足够的重视，发现问题就要立刻解决，不能留后患。中小企业关乎国计民生，关乎实体经济的健康发展，但是却面临筹资困难、财务人员素质水平低、企业主风险意识弱、投资分析能力差、企业资金周转等难题。我国应该加大对中小企业的扶持的力度，中小企业就业形式多样化，而且比较灵活，在市场经济中更容易进退。所以说，对于中小企业，国家应予以高度重视，多颁布一些相关的优惠政策，使中小企业的市场活跃起来。
作者：王惠伟 单位：天津农学院
基金项目：
天津农学院2015年度部级大创创业实践项目，项目名称《优优小邮局》，项目编号：2015100610
第七篇：中小企业财务风险管理问题研究
【摘要】
中小企业的发展长期以来备受重视，由于其自身发展存在的诸多弊端，使其财务风险管理难以取得预期的效果，因此必须要通过相应的措施全面提升其财务风险管理能力。本文主要对中小企业财务风险的特点和产生的原因进行分析，并在此基础上提出相应的对策建议，以全面增强中小企业财务风险管理能力，促进其全面健康长期发展。
【关键词】
中小企业；财务风险；管理；问题研究
一、引言
财务风险管理贯穿企业发展的始终，对企业的生存和发展都具有十分关键的影响，当前中小企业在财务风险管理方面还存在诸多的问题，其财务风险具有客观性、不确定性和可转移性等诸多的特点。从成因来看，中小企业财务风险主要因为内部管理不到位、受到国家政策和市场变动的影响、融资困难等导致的，这在很大程度上导致中小企业财务风险管理的难度较高，对其发展造成了诸多的影响。因此，必须要制定相应的财务风险管理对策，对中小企业的财务风险进行全方位有效的管理，以此促进中小企业的健康长期发展。
二、中小企业财务风险的特点
（一）客观性
对中小企业而言，其财务风险是客观存在，不可能被完全消除，这就在很大程度上决定了中小企业的财务风险管理要贯穿其发展的始终，且财务风险的客观性体现在中小企业发展的各个阶段和各个环节中。所以，中小企业在发展的过程中不能够一味地追求低财务风险或者是零风险，必须要全面加深对财务风险的认识，使其在整个过程中都十分重视财务风险管理相关工作，进而将中小企业的财务风险控制在一定的范围之内，降低企业的风险损失。
（二）不确定性
不确定性也是中小企业财务风险的特征之一，其属于风险的一种正常现象，对于某一项事物，其风险发生的时间和地点都是难以确定的。中小企业的财务风险受到很多因素的影响，其具体的发生条件存在很大的差异，因此难以有效确定，对中小企业而言，必须要通过对相应因素的控制，来降低其风险的发生程度，进而起到控制风险的作用。
（三）可转移性
中小企业的财务风险不仅具有客观性和不确定性，而且还具有一定的可转移性，比如中小企业可以通过购买一定的保险，避免出现工作人员的安全风险来转移企业的财务风险。同时可以进行多元化的发展战略，对其经营风险和财务风险进行转移和分散。也可以通过对其资产结构进行优化和管理，降低其财务风险发生的可能性，这都是中小企业当前进行财务风险转移的重要途径。
三、中小企业财务风险的主要成因
（一）内部管理不到位
财务风险是中小企业的内部风险之一，中小企业由于规模较小，其内部控制制度很不完善，使其在发展的过程中呈现出很多管理失位的问题，这在很大程度上影响了中小企业的发展，尤其是在财务风险管理方面，其管理人员的整体素质较低，管理者对财务管理尤其是财务风险管理的重视程度较低，这使得中小企业在当前的财务风险管理过程中将很多管理措施的实施流于形式化，其具体的实施情况难以得到有效的监督。由于受到人力和资源等多方面的限制，中小企业内部权责失衡，管理交叉，管理混乱，对现金的使用效率较低，难以保证资金的安全性，内部财务管理相对十分混乱，因此使得中小企业发生偿债能力不足等财务问题，进而会使其出现一系列的财务风险。同时，中小企业内部人员的财务风险管理意识普遍较低，没有形成完善的财务风险控制的氛围，因此其在风险管理方面出现诸多的不足。
（二）受国家政策和市场变动的影响
国家政策和市场变动对中小企业财务风险具有较大的影响。一方面，如果国家的货币出现贬值，则实物资产就会出现增值，这在很大程度上会导致中小企业的资金供给不足，影响中小企业的发展。同时，由于物价的上涨会使得劳动力价格上涨，会在很大程度上增加中小企业的财务成本，对其发展也会有一定的限制作用。另一方面，市场变动会使得中小企业抵御市场风险的能力受到较大的考验，尤其是对外贸型的中小企业产生很大的影响，其财务风险会被逐渐放大，进而影响整个企业的发展。
（三）中小企业融资困难
融资难问题是当前中小企业面临的普遍问题之一。一方面，中小企业自身的发展能力不足，缺乏必要的抵押物，使得银行等金融机构对中小企业普遍“惜贷”，中小企业难以从商业银行等金融机构中获得必要的资金；另一方面，我国证券市场进入门槛较高，一般的中小企业很难获得资本市场的青睐，致使中小企业筹资渠道普遍狭窄。另外，我国当前的民间借贷等机构虽然能够为中小企业提供一定的资金支持，但是其成本和风险都较高。融资难使得中小企业的资金使用较为紧张，在很大程度上使其面临的财务风险不断显现，进而威胁企业的发展。
四、加强中小企业财务风险管理的对策建议
（一）转变经营理念，强化风险意识
一方面，中小企业要在日常的经营和发展过程中不断转变其理念，增强对风险的认识程度，对其管理人员和财务管理从业人员的财务风险意识和理念进行培训，使其充分提升对财务风险管理的重视程度，时刻注意防范财务风险。另一方面，要组建专门的财务风险管理小组，对中小企业发展的各个环节进行风险审查，及时发现存在的风险的因素，并及时对其作出有效的处理，最大程度上降低中小企业的财务风险。
（二）完善财务风险管理机制
中小企业要对现有的财务风险管理机制进行不断的修正和完善，使其能够切实满足中小企业发展和财务风险管理的需求，为其财务风险管理措施提供全面的保障。同时，要不断学习和借鉴知名企业财务风险管理机制的经验，细化财务风险管理工作，强化相关人员的权责意识，使其能够在日常的工作过程中时刻注意防范相关的财务风险，降低风险带来的损失。
（三）增强团队力量，抵御财务风险
中小企业要规范自身的经营管理及财务管理，努力创建出企业自身的软实力，真正提升其在融资方面的信誉度，从而解决自身融资困难的问题。同时，在财务风险管理过程中，要对其内部的财务管理人员进行全方位的培训，使其掌握先进的财务风险管理方法，并从高校和科研院所或者是其他企业中引进专业化的财务风险管理人员，组成强大的财务风险管理团队，对其财务风险因素进行全方位的分析，并制定出完善的财务风险管理措施，最大程度上抵御中小企业的财务风险。
五、总结
中小企业作为重要的企业组织形成之一，其对整个国民经济的发展具有十分重要的作用，财务风险管理在中小企业的发展过程中显得越来越重要，其财务风险具有诸多的特性和诱因，因此必须要通过转变经营理念，强化风险意识完善财务风险管理机制；增强团队力量，抵御财务风险，以全面提升中小企业对财务风险的管理和控制能力，促进中小企业的健康长期发展，使其更好地发挥促进国民经济发展的作用。
作者：陈国金 单位：贵州财经大学
参考文献
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[3]杨超.浅析中小企业财务管理的困境和对策[J].商场现代化，2016(07).
第八篇：中小企业财务风险预警体系构建
摘要：
中小企业因其规模较小、筹资能力较差，相对于大型企业而言，对于财务风险的防范和抵御能力较弱，极易在风险的摧残下丧失生存空间。为此，构建起财务风险预警体系，显得十分重要和必要。本文首先对中小企业财务风险进行简要概述，分析其进行财务风险预警体系构建的必要性，进而探究构建的主要流程和实际操作的有效策略，以期促进中小企业的风险预警和防范能力的显著提高，实现企业的长足发展。
关键词：
中小企业；财务风险；预警体系；构建
中小企业在发展运营期间，面对不断变化的内外环境，必将因自身尚处于发展阶段、风险防范能力较弱而不得不应对多种财务风险。企业追求利益最大化，而利益必将与风险相关联，利益空间越大，财务风险也就越高。为了将企业的风险性降到最低，避免财务风险造成企业发展上的巨大阻力，各中小企业必须结合企业自身特点，分析市场环境状况，建立健全财务风险预警体系，及时预知潜在风险，以便采取最佳防范策略，确保企业发展过程的安全性和稳健性。
一、中小企业财务风险概述
所谓中小企业的财务风险，指的是中小企业在经营活动当中，因各种不确定因素的影响和作用，导致企业的实际收益与预期收益存在较大差异，收益的不确定性带来财务上的巨大风险。就中小企业财务风险的产生原因分析，首先是由中小企业的特点决定的。与大型企业不同，中小企业的市场规模较小，且发展时间相对较短，缺乏足够的经营经验。在经营期间，一方面其管理水平无法与企业规模相持平，即企业管理者只注重企业规模的扩大，而忽视了管理水平的同步提升；另一方面，中小企业中民营企业居多，且多为家族化经营模式，财务组织管理机构不完善，主观影响因素过大，导致债权债务关系相对模糊。这样一来，企业经营管理缺乏科学性和系统性，也就容易出现财务风险和危机。从中小企业财务风险的特点来看，首先即其客观性和全面性。财务风险并不受人的主观控制，是企业发展当中必然时时面对、处处提防的。其存在于企业经营活动的各个方面和整体过程，渗透到各种财务关系当中。其次，其财务风险具备不确定性，形成因素复杂多元，出现时机不确定，造成的后果无法准确评估。此外，其具备相当的时效性和转变性，是特定市场环境中、特定企业经营管理状态下形成的财务风险，如企业采取相应的预警防范措施，能够实现风险的转变，将财务风险造成的损失降到最低。
二、中小企业财务风险预警体系构建的必要性
中小企业在经营发展期间，构建其符合企业自身特点的、科学系统的财务风险预警体系，是十分重要和必要的。首先，因中小企业的市场规模较小，筹资能力相对较弱，且其生产经营和社会经济之间的关系紧密，如市场因素造成经济震荡，必将因企业的敏感度高、抵抗力差而造成巨大损害，为此，建立其财务风险预警体系，能够有效避免相应风险造成的放大式影响效应。其次，由于中小企业的经济实力较差，其为了实现企业的快速成长和扩张，必将通过举债和筹资的方式推动生产经营，也就带来了巨大的投资风险和汇兑风险，必须通过相应的预警体系实现对财务风险的有效防控。此外，市场发展程度越来越高，企业之间的关联性越来越强，一个企业采取市场举措，必将对中小企业造成巨大影响，财务风险性居高不下，需要通过预警机制最大限度地避免风险的负面影响。
三、中小企业财务风险预警体系构建的主要流程
（一）明确财务风险预警体系构建原则
构建起中小企业的财务风险预警体系，应当遵循相应的构建流程，将每个步骤落实到位，才能确保该体系的效用发挥到最大，实现对财务风险的有效防控。首先即应明确财务风险预警体系的构建原则，使得各构建过程能够遵从相应原则，在确保企业生产经营活动正常进行的同时，将财务风险降到最低。应当首先明确整体性原则，确保构建过程涉及到企业全体部门，在明确相应目标的前提下，实现外部市场和内部部门的通力合作。实现企业信息资源的共享，并在构建过程中，确保各部门和各成员的高度协调性。其次，应明确成本效益原则，有效控制构建过程和体系实施的成本消耗，使其低于原有机制下的成本和损失，确保企业最大效益。
（二）确定财务风险预警体系核心指标
中小企业在运营期间，在财务风险出现之前，必将在财务上出现一定征兆，具体体现在多个方面。为此，在构建财务风险预警体系之前，应首先总结出各种财务风险征兆，将其作为该体系的核心指标，以便实现对财务风险的有效监测。相应的财务征兆，首先体现在现金流量不足上。企业的现金出入不均衡，出大于入，则提示着财务上的潜在风险；其次，在市场环境正常下，企业的销售额出现非正常下降，或经营应收账款与企业现金分别大幅上升和下降，同样预示着企业经营中财务出现非正常表现；最后，就财务状况分析，财务比例出现异常情况。
（三）准确建立财务风险预警多种模型
借助于企业经营过程中财务风险核心指标，构建其企业的财务风险预警模型，能够最大限度实现对财务风险的预测和评估，提高风险防控能力。在模型构建上，主要可从两方面进行。一方面，实现静态预警系统中多个模型的构建。这其中由单变量判定模型和多元线性判定模型、概率模型和派生模型等。另一方面，从动态财务预警系统出发，构建起多元线性判定模型、神经网络模型和时间序列分析模型等。以上各种模型有着各自的特点和优势，企业应当从自身的特点和需求出发，选择最佳的模型类别进行准确构建。一般而言，中小企业多选择多元线性判定模型，其风险判定方式较简单，且精准度较高。
四、中小企业财务风险预警体系构建的有效策略
（一）建立健全财务风险预警组织机构
为确保中小企业财务风险预警体系的有效构建，在按照相应的构建流程进行有序构建的同时，还应当进行多方面的研究，在组织机构和风险防控方法上进行确定和完善。首先，应当建立健全财务风险预警组织机构，通过各个层级机构的有效配合，在确保预警体系有效构建的同时，保证其充分发挥效用。各组织机构应包括基础数据采集层、风险分析层与领导层。基础数据采集层是财务风险预警组织机构中的基础和根本，其需完成财务预警工作的基础数据采集，且应当渗透到企业各个部门当中；其次，风险分析层是对各基础信息进行有效分析，明确风险级别、制定并上报有效应对和防控方案。领导层则基于风险预警分析结果，做出相应防控决策，并对各预警组织进行考核和监管。
（二）建立财务风险预警评价指标体系
中小企业在明确风险预警体系各核心指标的同时，还应当建立起科学的风险预警评价指标体系，确保各评价指标符合企业的实际情况，也能够最大限度地实现对财务风险的准确预估和判断。在进行评价指标的选取时，应首先遵循科学性和系统性原则，确保指标选取的全面性，以彻底反映出企业经营财务风险。同时，遵从简洁性原则，将与企业经营管理特点不符、财务风险预估不准的指标排除出去，降低风险预警体系运行成本。此外，应对整体评价指标体系进行优化和完善，确保其客观性和公正性。
（三）探索中应用多种风险控制方法
在构建起财务风险预警体系之后，如何实现对风险的有效控制，不仅关系到风险预警体系效用的直接反映，还关系到企业财务风险防范能力的提升。为此，企业应在财务风险预警体系的帮助下，积极探索有效的风险控制方法，并在应用过程中不断印证，逐步提升企业的财务风险防控能力。目前情况下，中小企业的风险控制方法主要有几种。一种是回避风险法，即企业在进行投资管理时，尽可能规避风险性大的投资方案，对于实施当中的方案进行风险预警，如发现潜在风险则进行及时调整；一种是转移风险法，将风险转移到另一方身上；还有分散风险和降低风险法，即实现风险的分散和降低，将企业损失降到最小。
五、中小企业财务风险预警体系构建及应用要点问题
（一）中小企业财务风险预警体系构建的要点问题
在中小企业财务风险预警体系构建当中，应当重点关注要点问题的处理和解决，才能确保体系构建的科学性和有效性，确保该体系发挥其最大效用。要点问题主要体现在两方面，即指标的选取问题和成本与效益间关系的处理问题。
1.指标的选取问题
指标的选取是中小企业财务风险预警体系构建的重点问题，其最终选取得当与否，直接关系到体系构建的有效性，对于企业财务风险的预警效果也就直接的影响。在指标选取当中，由于每个企业的实际经营状况和资本结构并不相同，且财务风险衡量指标数量众多，反映出的风险情况也各不相同。因此，企业应当以自身的经营规模作为基准，结合自身未来的发展方向规划，选择最为关键和主要、能够准确反映企业财务状况和风险情况的指标。
2.成本和效益关系的处理
构建企业的财务风险预警体系，其根本目的是为企业提供风险预警信息，使得企业能够有效防范和控制财务风险，将损失降到最低，实现企业经济利益最大化。为此，在构建企业的财务风险预警体系时，应当有效控制该体系构建和应用的成本，使其预警信息的价值大于预警体系成本，实现成本和效益间关系的协调。只有这样，才能发挥预警体系的实际效用，为企业经济效益的安全和提升提供根本保障。
（二）中小企业财务风险预警体系应用的要点问题
1.设立财务风险管理小组
在财务风险预警体系应用当中，应首先设立起财务风险管理小组。财务风险预警体系构建的主要目的是实现风险的防范和控制，而单纯获取并掌握风险预警信息却没有有效的风险应对处理组织，预警体系存在的必要性也就大打折扣。为此，企业应当基于对管理层的有效分析，将企业高层纳入到风险管理小组当中，并由其作为统筹者和管理者。充分体现企业对风险管理的重视程度，也能有效提升该小组在风险防控工作中的行动力和执行力。
2.制定风险应对措施
构建起财务风险预警体系后，制定防范性和针对性的风险应对措施，是充分发挥预警体系优势，确保企业发展经营安全的重要手段。在建立起财务风险预警体系的同时，提前制定专门的风险应对措施，以便在风险发生时，能够及时进行风险控制和处理，将企业经济损失降到最小。风险应对措施的制定应结合企业的实际情况，以风险回避和风险分散为主要手段，并规划好执行的细节问题，确保相应措施的实施效果。
六、结语
我国社会主义市场经济体制不断健全与完善，各行业的企业发展规模越来越大，市场竞争环境日趋残酷，且市场多变性带来的风险性越来越大。中小企业为了有效避免财务风险带来的巨大损害，就应当不断探索财务风险预警体系构建方法，遵照科学构建流程，建立起财务风险预警组织机构和评价指标体系，进而探索并应用多种风险控制方法，才能实现风险最小化，为企业的长足发展提供安全保障和动力支持。
作者：尹锋 单位：宿州职业技术学院
（注：本文系安徽省省级质量工程重点研究项目：基于会计技能国赛标准的会计专业建设优化研究，项目编号：2012jyxm679；安徽省省级精品资源共享课：初级会计实务，项目编号：2012gxk137；安徽高校省级人文社会科学研究项目：资源环境硬约束下皖北地区产业结构优化研究，项目编号：SK2015A686）
参考文献：
[1]俞晓东.中小企业财务风险预警体系构建[J].财会通讯，2015，（10）：35-38.
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